Di tahun-tahun mendatang, PET daur ulang dan poliolefin kemungkinan harus terus bersaing dengan plastik perawan murah.Tetapi pasar barang bekas juga akan terpengaruh oleh kebijakan pemerintah yang tidak pasti dan keputusan pemilik merek.
Itu adalah beberapa takeaways dari panel pasar tahunan pada 2019 Plastics Recycling Conference and Trade Show, yang diadakan pada bulan Maret di National Harbor, Md. Selama sesi pleno, Joel Morales dan Tison Keel, keduanya dari perusahaan konsultan terintegrasi IHS Markit, membahas dinamika pasar untuk plastik murni dan menjelaskan bagaimana faktor-faktor tersebut akan menekan harga bahan yang pulih.
Dalam membahas pasar PET, Keel menggunakan citra berbagai faktor yang menyatu untuk menciptakan badai yang sempurna.
“Itu adalah pasar penjual pada tahun 2018 karena beberapa alasan yang dapat kami diskusikan, tetapi kami kembali ke pasar pembeli lagi,” kata Keel kepada orang banyak.“Tetapi pertanyaan yang saya tanyakan pada diri sendiri dan kita semua harus bertanya pada diri sendiri adalah, 'Peran apa yang akan dimainkan oleh daur ulang?Jika cuaca akan menjadi badai, apakah daur ulang akan membantu menenangkan air, atau akan membuat perairan … berpotensi lebih bergejolak?'”
Morales dan Keel juga mengakui sejumlah faktor yang lebih sulit diprediksi, termasuk kebijakan keberlanjutan pemerintah, keputusan pembelian pemilik merek, teknologi daur ulang bahan kimia, dan banyak lagi.
Beberapa faktor kunci yang dibahas selama presentasi tahun ini menggemakan apa yang dieksplorasi dalam panel pada acara 2018.
Secara terpisah, akhir bulan lalu, Pembaruan Daur Ulang Plastik menulis tentang presentasi di panel dari Chris Cui, direktur Program China untuk Mitra Loop Tertutup.Dia membahas dinamika pasar dan peluang kemitraan bisnis antara China dan AS
Polyethylene: Morales menjelaskan bagaimana perkembangan teknologi ekstraksi bahan bakar fosil dalam jangka waktu 2008 menyebabkan peningkatan produksi dan penurunan harga gas alam.Akibatnya, perusahaan petrokimia berinvestasi di pabrik untuk pembuatan PE.
“Ada investasi yang signifikan dalam rantai polietilen berdasarkan ekspektasi murah dari etana, yang merupakan cairan gas alam,” kata Morales, direktur senior poliolefin untuk Amerika Utara.Strategi di balik investasi tersebut adalah mengekspor PE perawan dari AS
Keuntungan harga gas bumi dibandingkan minyak telah menyempit sejak itu, tetapi IHS Markit masih memprediksi keuntungan ke depan, katanya.
Pada tahun 2017 dan 2018, permintaan PE dunia, khususnya dari China, meningkat.Hal itu didorong oleh pembatasan China pada impor PE yang dipulihkan, katanya, dan kebijakan negara itu untuk menggunakan lebih banyak gas alam pembakaran bersih untuk pemanasan (yang terakhir mengirim permintaan untuk pipa HDPE melalui atap).Tingkat pertumbuhan permintaan sejak itu menurun, kata Morales, tetapi diproyeksikan tetap cukup solid.
Dia menyinggung perang perdagangan AS-China, menyebut tarif China atas plastik utama AS sebagai “bencana bagi produsen polietilen AS.”IHS Markit memperkirakan bahwa sejak 23 Agustus, ketika bea masuk mulai berlaku, produsen telah kehilangan 3-5 sen per pon pada setiap pon yang mereka hasilkan, memotong margin keuntungan.Perusahaan mengasumsikan dalam perkiraannya bahwa tarif akan dicabut pada tahun 2020.
Tahun lalu, permintaan PE sangat besar di AS, didorong oleh harga plastik yang rendah, pertumbuhan PDB keseluruhan yang kuat, kampanye Made in America dan tarif yang mendukung konverter domestik, pasar pipa yang kuat karena investasi minyak, Badai Harvey mendorong permintaan untuk pipa , meningkatkan daya saing PE versus PET dan PP dan undang-undang pajak federal yang mendukung investasi mesin, kata Morales.
Melihat ke depan pada produksi utama, 2019 akan menjadi tahun permintaan untuk mengejar pasokan, katanya, yang berarti harga kemungkinan telah mencapai titik terendahnya.Tapi mereka juga diperkirakan tidak akan meningkat secara signifikan.Pada tahun 2020, gelombang lain dari kapasitas pabrik datang on-line, mendorong pasokan jauh di atas permintaan yang diproyeksikan.
"Apa artinya ini?"Morales bertanya.“Dari sudut pandang penjual resin, itu berarti kemampuan Anda untuk menaikkan harga dan margin mungkin ditantang.[Untuk] pembeli resin utama, mungkin ini saat yang tepat untuk membeli.”
Pasar plastik daur ulang agak terjebak di tengah, katanya.Dia berbicara dengan reclaimer yang produknya harus bersaing dengan PE spesifikasi lebar yang sangat murah.Dia mengharapkan kondisi penjualan tetap setara dengan saat ini, katanya.
“Ada investasi yang signifikan dalam rantai polietilen berdasarkan ekspektasi murah dari etana, yang merupakan cairan gas alam,” – Joel Morales, IHS Markit
Yang lebih sulit diprediksi adalah efek dari kebijakan pemerintah, seperti larangan global terhadap tas, sedotan, dan barang sekali pakai lainnya.Gerakan keberlanjutan dapat mengurangi permintaan resin, tetapi juga dapat merangsang beberapa permintaan bahan kimia dengan peluang terkait daur ulang, katanya.
Misalnya, undang-undang tas California yang melarang tas tipis mendorong prosesor untuk meningkatkan produksi tas yang lebih tebal.Pesan yang didapat IHS Markit adalah konsumen, alih-alih mencuci dan menggunakan kembali tas yang lebih tebal puluhan kali, malah menggunakannya sebagai pelapis tempat sampah.“Jadi, dalam hal ini, daur ulang telah meningkatkan permintaan polietilen,” katanya.
Di tempat lain, seperti di Argentina, larangan tas telah membatasi bisnis untuk produsen PE perawan tetapi mendorongnya untuk produsen PP, yang menjual plastik untuk tas PP nonwoven, katanya.
Polypropylene: PP telah menjadi pasar yang ketat untuk waktu yang lama tetapi mulai seimbang, kata Morales.Di Amerika Utara tahun lalu, produsen tidak dapat membuat produk yang cukup untuk memenuhi permintaan, namun pasar masih tumbuh sebesar 3 persen.Itu karena impor mengisi kesenjangan sekitar 10 persen dari permintaan, katanya.
Tetapi ketidakseimbangan akan mereda dengan peningkatan pasokan pada 2019. Pertama, tidak ada "pembekuan aneh" pada Januari di Pantai Teluk seperti pada 2018, katanya, dan pasokan propilena bahan baku telah meningkat.Selain itu, produsen PP telah menemukan cara untuk mengurangi kemacetan dan meningkatkan kapasitas produksi.IHS Markit memproyeksikan sekitar 1 miliar pon produksi untuk datang on-line di Amerika Utara.Akibatnya, mereka memperkirakan akan melihat penyempitan kesenjangan harga antara PP China yang lebih murah dan PP domestik.
“Saya tahu itu masalah bagi sebagian orang di daur ulang karena, sekarang, PP spesifikasi luas dan PP utama surplus muncul pada titik harga dan di tempat-tempat [di mana] Anda mungkin telah melakukan bisnis,” kata Morales.“Itu mungkin akan menjadi lingkungan yang akan Anda hadapi sebagian besar tahun 2019.”
Virgin PET dan bahan kimia yang masuk ke dalamnya kelebihan pasokan seperti PE, kata Keel, direktur senior untuk turunan PET, PTA dan EO.
Akibatnya, “sama sekali tidak jelas siapa yang akan menjadi pemenang dan pecundang dalam bisnis PET daur ulang,” katanya kepada hadirin.
Secara global, permintaan PET perawan adalah 78 persen dari kapasitas produksi.Dalam bisnis polimer komoditas, jika permintaan kurang dari 85 persen, pasar mungkin kelebihan pasokan, sehingga sulit untuk mendapatkan keuntungan, kata Keel.
“Kasus terbaik adalah biaya untuk memproduksi RPET akan menjadi datar, bisa lebih tinggi.Bagaimanapun, itu lebih tinggi dari harga PET perawan.Akankah konsumen RPET, yang mengeluarkan beberapa tujuan yang cukup ambisius dari konten daur ulang dalam wadah mereka, akan bersedia membayar harga yang lebih tinggi ini?”– Tison Keel, IHS Markit
Permintaan domestik relatif datar.Pasar minuman berkarbonasi menurun tetapi pertumbuhan air minum dalam kemasan cukup untuk mengimbangi itu, kata Keel.
Ketidakseimbangan pasokan-permintaan diperkirakan akan semakin buruk dengan tambahan kapasitas produksi yang mulai beroperasi."Apa yang akan kami lakukan dalam beberapa tahun ke depan adalah pembangunan yang berlebihan," katanya.
Keel mengatakan produsen bertindak tidak rasional dan dia menyarankan mereka harus menutup kapasitas produksi untuk membawa pasokan dan permintaan ke keseimbangan yang lebih baik;Namun, tidak ada yang mengumumkan rencana untuk melakukannya.Perusahaan kimia Italia Mossi Ghisolfi (M&G) mencoba untuk keluar dari kondisi tersebut dengan mendirikan pabrik PET dan PTA besar di Corpus Christi, Texas, tetapi margin rendah dan pembengkakan biaya proyek menenggelamkan perusahaan pada akhir 2017. Sebuah usaha patungan bernama Corpus Christi Polymers setuju untuk membeli proyek tersebut dan membawanya secara online.
Impor telah memperburuk harga rendah, kata Keel.AS terus mengimpor lebih banyak PET prima.Produsen dalam negeri berusaha untuk menahan persaingan asing dengan keluhan anti-dumping yang diajukan ke pemerintah federal.Bea masuk anti-dumping telah menggeser sumber PET utama – itu membatasi volume yang datang dari China, misalnya – tetapi belum mampu memperlambat berat keseluruhan yang tiba di pelabuhan AS, katanya.
Gambaran penawaran-permintaan secara keseluruhan akan berarti harga PET perawan yang terus-menerus rendah di tahun-tahun mendatang, kata Keel.Itulah tantangan yang dihadapi reclaimer PET.
Produsen RPET tingkat botol diharapkan memiliki biaya yang relatif tetap untuk membuat produk mereka, katanya.
“Kasus terbaik adalah biaya untuk memproduksi RPET akan datar, bisa lebih tinggi,” kata Keel.“Bagaimanapun, itu lebih tinggi dari harga PET perawan.Akankah konsumen RPET, yang mengeluarkan beberapa tujuan yang cukup ambisius dari konten daur ulang dalam wadah mereka, akan bersedia membayar harga yang lebih tinggi ini?Saya tidak mengatakan mereka tidak akan melakukannya.Secara historis, di Amerika Utara, mereka tidak melakukannya.Di Eropa, sekarang mereka karena sejumlah alasan – secara struktural sangat berbeda dari pembalap di AS. Tapi ini adalah pertanyaan besar yang masih harus dijawab.”
Dalam hal daur ulang botol-ke-botol, tantangan lain untuk merek minuman adalah selera "tanpa dasar" dari industri serat untuk RPET, kata Keel.Industri tersebut mengkonsumsi lebih dari tiga perempat RPET yang dihasilkan setiap tahun.Penggeraknya hanyalah biaya: Ini jauh lebih murah untuk memproduksi serat stapel dari PET pulih dari bahan perawan, katanya.
Perkembangan baru yang harus diperhatikan adalah industri PET utama yang secara agresif mengintegrasikan kapasitas daur ulang mekanis.Sebagai contoh, tahun ini DAK Americas membeli pabrik daur ulang PET Perpetual Recycling Solutions di Indiana, dan Indorama Ventures mengakuisisi pabrik PET Polimer Kustom di Alabama.“Saya akan terkejut jika kita tidak melihat lebih banyak aktivitas ini,” kata Keel.
Keel mengatakan pemilik baru mungkin akan memasukkan serpihan bersih ke fasilitas resin fase leleh mereka sehingga mereka dapat menawarkan pelet konten daur ulang kepada pemilik merek.Itu akan, dalam jangka pendek, mengurangi jumlah RPET kelas botol di pasar pedagang, katanya.
Perusahaan petrokimia juga berinvestasi dalam teknologi depolimerisasi untuk PET bekas.Indorama, misalnya, telah bermitra dengan perusahaan rintisan daur ulang bahan kimia PET di Eropa dan Amerika Utara.Proses daur ulang tersebut, jika memungkinkan secara teknis dan ekonomis, dapat menjadi pengganggu pasar yang besar dalam jangka waktu 8 hingga 10 tahun, prediksi Keel.
Tapi masalah yang tersisa adalah tingkat pengumpulan PET yang rendah di Amerika Utara, khususnya AS, kata Keel.Pada tahun 2017, sekitar 29,2 persen botol PET yang dijual di AS dikumpulkan untuk didaur ulang, menurut laporan tahunan dari National Association for PET Container Resources (NAPCOR) dan Association of Plastic Recyclers (APR).Sebagai perbandingan, angkanya diperkirakan 58 persen pada 2017.
“Bagaimana kita akan memenuhi permintaan yang diberikan oleh pemilik merek ketika tingkat pengumpulan sangat rendah, dan bagaimana kita meningkatkannya?”Dia bertanya.“Saya tidak punya jawaban untuk itu.”
Ketika ditanya tentang undang-undang deposit, Keel mengatakan dia pikir mereka bekerja dengan baik untuk mencegah sampah, meningkatkan pengumpulan dan menghasilkan bal berkualitas lebih tinggi.Di masa lalu, pemilik merek minuman telah melobi mereka, bagaimanapun, karena sen ekstra yang dibayarkan oleh konsumen di register menurunkan penjualan secara keseluruhan.
“Saya hanya tidak yakin pada saat ini di mana pemilik merek utama dari perspektif kebijakan undang-undang deposito.Secara historis, mereka menentang undang-undang deposito,” katanya."Apakah mereka akan terus menentang itu atau tidak, saya tidak bisa mengatakannya."
Pembaruan Daur Ulang Plastik edisi cetak triwulanan menghadirkan berita dan analisis eksklusif yang akan membantu mengangkat operasi daur ulang plastik.Berlangganan hari ini untuk memastikan Anda menerimanya di rumah atau kantor Anda.
Pemimpin salah satu bisnis air minum kemasan terbesar di dunia baru-baru ini merinci strategi daur ulang perusahaan, dengan menyatakan bahwa pihaknya mendukung undang-undang penyimpanan dan langkah-langkah lain untuk meningkatkan pasokan.
Perusahaan kimia global Eastman telah meluncurkan proses daur ulang yang memecah polimer menjadi gas untuk digunakan dalam pembuatan bahan kimia.Sekarang sedang mencari pemasok.
Jalur daur ulang baru akan membantu menghasilkan RPET kontak makanan dari sumber paling kotor: botol yang diambil dari tempat pembuangan sampah.
Pendukung proyek plastik-ke-bahan bakar di Indiana mengumumkan bahwa mereka sedang bersiap untuk memulai pembangunan fasilitas skala komersial senilai $260 juta.
Harga HDPE alami terus turun dan sekarang berada jauh di bawah posisinya setahun yang lalu, tetapi nilai PET yang pulih tetap konstan.
Perusahaan pakaian global H&M menggunakan setara dengan 325 juta botol PET dalam poliester daur ulang tahun lalu, naik secara substansial dari tahun sebelumnya.
Waktu posting: 23-Apr-2019