Kúpou indexového fondu sa investori môžu priblížiť k priemernému trhovému výnosu.Mnohí z nás sa však odvážia snívať o väčších výnosoch a zostavujú si portfólio sami.Stačí sa pozrieť na spoločnosť WP Carey Inc. (NYSE:WPC), ktorá za tri roky vzrástla o 43 %, čím výrazne prekonala trhovú návratnosť 33 % (bez dividend).
Aby som parafrázoval Benjamina Grahama: Z krátkodobého hľadiska je trh strojom na hlasovanie, ale z dlhodobého hľadiska je to stroj na váženie.Porovnaním zisku na akciu (EPS) a zmien ceny akcií v priebehu času môžeme získať pocit, ako sa postupom času menili postoje investorov k spoločnosti.
WP Carey dokázala počas troch rokov zvýšiť svoj zisk na akciu o 17 % ročne, čím sa cena akcií zvýšila.Priemerný ročný nárast ceny akcií o 13 % je v skutočnosti nižší ako rast EPS.Zdá sa teda, že investori sa v priebehu času stali voči spoločnosti opatrnejšími.
Nižšie môžete vidieť, ako sa EPS menil v priebehu času (presné hodnoty zistíte kliknutím na obrázok).
Považujeme za pozitívne, že insideri za posledný rok výrazne nakúpili.Napriek tomu väčšina ľudí považuje trendy rastu zárobkov a výnosov za zmysluplnejšieho sprievodcu podnikaním.Ponorte sa hlbšie do zárobkov kontrolou tohto interaktívneho grafu zárobkov, výnosov a peňažných tokov WP Carey.
Pri pohľade na návratnosť investícií je dôležité zvážiť rozdiel medzi celkovou návratnosťou akcionárov (TSR) a návratnosťou ceny akcií.Zatiaľ čo výnos z ceny akcií odzrkadľuje iba zmenu ceny akcií, TSR zahŕňa hodnotu dividend (za predpokladu, že boli reinvestované) a výhodu akéhokoľvek navýšenia alebo odčlenenia diskontovaného kapitálu.Je spravodlivé povedať, že TSR poskytuje úplnejší obraz o akciách, ktoré vyplácajú dividendy.Poznamenávame, že pre WP Carey bola TSR za posledné 3 roky 71 %, čo je lepšie ako výnos z ceny akcií uvedený vyššie.Je to z veľkej časti dôsledok vyplácania dividend!
S potešením oznamujeme, že akcionári WP Carey získali celkovú návratnosť akcionárov vo výške 50 % za jeden rok.A to vrátane dividend.Tento zisk je lepší ako ročná TSR za päť rokov, čo je 14 %.Preto sa zdá, že sentiment okolo spoločnosti je v poslednom čase pozitívny.Niekto s optimistickou perspektívou by mohol považovať nedávne zlepšenie TSR za znak toho, že samotné podnikanie sa časom zlepšuje.Investori, ktorí radi zarábajú peniaze, zvyčajne kontrolujú nákupy zasvätených osôb, ako je napríklad zaplatená cena a celková zakúpená suma.Kliknutím na tento odkaz sa môžete dozvedieť o interných nákupoch WP Carey.
WP Carey nie je jediná akcia, ktorú zasvätení kupujú.Pre tých, ktorí radi hľadajú víťazné investície, môže byť práve tento bezplatný zoznam rastúcich spoločností s nedávnym nákupom zasvätených osôb.
Upozorňujeme, že trhové výnosy uvedené v tomto článku odrážajú trhovo vážené priemerné výnosy akcií, ktoré sa v súčasnosti obchodujú na amerických burzách.
We aim to bring you long-term focused research analysis driven by fundamental data. Note that our analysis may not factor in the latest price-sensitive company announcements or qualitative material.If you spot an error that warrants correction, please contact the editor at editorial-team@simplywallst.com. This article by Simply Wall St is general in nature. It does not constitute a recommendation to buy or sell any stock, and does not take account of your objectives, or your financial situation. Simply Wall St has no position in the stocks mentioned. Thank you for reading.
Čas odoslania: Jan-09-2020